Chainlink储备证明：30万亿美元的链上透明度革命

• 随着链上金融的增长，信任、安全和透明度成为Chainlink储备证明发挥关键作用的核心领域。
• Chainlink储备证明已与Aave、Ava Labs和Benqi等领先协议集成，进一步提升平台的安全性。

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传统的稳定币和资产发行者通常依赖定期审计或自行报告的数据来证明其持有支持代币的资产。然而，这种模式在报告之间存在信息缺口，如果储备管理不善或不足，用户将面临潜在风险。

桥接资产和包装资产依赖中心化实体在链下或其他链上持有抵押品。一旦抵押品被盗、冻结或不足，包装资产将失去价值。而Chainlink储备证明（Proof of Reserve，简称PoR）解决了这一关键的信任和透明度问题。

PoR由Chainlink Labs开发，并通过去中心化预言机网络（DON）运行，是一种基于预言机的去中心化审计机制。它能够自动实时验证并报告代币化资产（如稳定币、风险加权资产、跨链资产和包装代币）的抵押品状态。

Chainlink Everything最近发表于 X的一篇文章中总结道：“使用Chainlink储备证明的理由有30万亿美元。”

储备证明如何实现透明度

根据2024年10月发布的Chainlink文章，PoR解决了一个重要问题：“Chainlink储备证明的安全铸币功能使资产发行者能够以编程方式要求储备大于或等于正在铸造的供应量。”

通过提供加密保证来保留新铸造的代币，储备安全铸币证明将代币化资产和稳定币的安全性提升到新的高度，有助于防止无限铸币攻击。

传统固定间隔的储备报告（无论是月度还是季度）容易导致储备报告错误或消失而不被发现，这是过去金融失败的主要原因之一，例如FTX崩溃。

Chainlink PoR提供了持续、自动化的储备验证，并在新的储备数据发布时实时在链上公开这些数据。任何人都可以验证流通中的代币数量是否始终得到充分支持，从而消除了对发行者的盲目信任。

PoR为桥接和包装资产提供链上抵押证明，确保源链上锁定的金额始终与目标链上的供应相匹配，消除不透明性并降低桥接风险。

Chainlink PoR信息流已被用于保护各种代币化的现实世界资产，包括黄金和白银等商品。Paxos和CACHE Gold等机构已成为其采用者。

由于PoR是机器可读的，去中心化金融（DeFi）协议可以自动执行风险控制：在储备下降时暂停借贷、区块生成或清算仓位，从而保护用户和更广泛的生态系统。虽然包装代币桥提高了DeFi的资本效率，但也带来了抵押不足的风险。

实际应用案例

PoR通过持续追踪和验证支持包装资产的抵押品来解决这一问题。一个实际的例子是BGD Labs将Chainlink PoR集成到Aave中，在Avalanche上确保平台上的包装代币始终保持完全抵押，增强了市场信任和稳定性。

该模型生成可验证、防篡改的链上审计跟踪，为机构提供遵守法规并自信地参与DeFi和代币化资产市场所需的证明。

Coinbase为其包装的比特币代币cbBTC引入了储备证明系统，增强了透明度并保证每个cbBTC都完全由实际比特币（BTC）支持。

同样，CNF报道称，拥有超过1.2亿用户和超过80亿美元资产管理规模的领先加密货币交易所Bitget，在以太坊上集成了Chainlink储备证明，用于其包装的比特币代币BGBTC。

在另一项发展中，土耳其金融机构米西昂银行采用了Chainlink Labs的预言机基础设施，用于其基于Avalanche构建的代币化资产平台Misyon Crypto。

除了PoR之外，该银行还实施了Chainlink运行时环境（CRE），进一步增强了其数字资产生态系统的透明度、安全性和实时数据可靠性。

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